在防止洗钱方面，执法部门最熟悉的理念之一很简单：“追查资金流向”。
洗钱旨在掩盖或伪装资金的非法来源，使其以合法的面目重返经济体系。因此，最关键的环节之一是所谓的“资金安置”，即犯罪分子试图将这些资金引入正规经济体系的过程。
从这个角度来看，巴西的固定赔率博彩监管模式值得关注。
认为博彩本质上就是一种特别有利于洗钱的环境的说法，需要根据合法和受监管市场的现实情况进行分析。
第14.790/2023号法律和财政部奖金与博彩秘书处的相关规定构建了一套识别、控制和追溯体系，显著阻碍了各种传统形式的洗钱活动。例如，第1.143/2024号SPA/MF法令为运营商制定了具体的政策、程序和控制措施，以预防洗钱和恐怖主义融资。
这笔钱不是匿名流入的。
巴西模式最重要的特点之一是资源到达平台的方式。
博彩运营商并非银行。金融交易依赖于金融体系内的机构，并受相关法规的约束。
此外，投注者必须经过身份验证，包括通过面部识别机制，并且必须使用其本人名下的银行或支付账户。受监管的市场也不允许使用现金，并对使用第三方资金设定了严格的限制。
简单来说：
已识别的财务账户→已识别的投注者→图形账户→投注→提款/奖金→已识别的财务账户
这与可以直接引入匿名或实物资源的活动有着本质区别。
但需要特别说明的是：获得银行服务并不意味着合法。
源自银行账户的资金可能具有犯罪来源。然而，它们在金融系统中的流动对于洗钱而言具有极其重要的意义：可追溯性。
两层控制
在到达博彩网站之前，资金已经通过了金融或支付机构，并受到该机构自身的 KYC 控制、监控和反洗钱程序的约束。
加入受监管平台后，您将面临第二层控制。
而且这些层并非冗余的。
银行可以监控金融交易。运营商可以添加银行通常没有的信息：该客户的投注行为。
想象一下有人向某个平台转账 200 万雷亚尔。
运营商可以核实实际投注金额、投注市场、赔率、总投注额、客户赢钱或输钱的金额以及提款请求提出后的时间。
一位客户存入 200 雷亚尔，只投注 5 雷亚尔，然后立即尝试提取 195 雷亚尔，这种行为与投注行为与其历史记录一致的投注者的行为截然不同。
正是在这一点上，运营商也成为了金融情报的重要代理人。
一个实际例子
想象一下，某人通过犯罪活动获得了 500 万雷亚尔，但他已经设法将这些资金投入到金融系统中。
他将 500 雷亚尔转入一个受监管的平台，进行投注，之后提取了 470 雷亚尔。
人们很容易简单地说他“通过赌博洗钱 470 雷亚尔”。
但分析起来要复杂得多。
这笔钱从一个指定的账户转入同一个人的投注账户，投注情况和结果都被记录下来，提款则退回到一个指定的金融账户。
换句话说，除了损失 30 雷亚尔之外，此人还留下了大量的数字痕迹。
这并不能使洗钱成为不可能，但这表明受监管的平台未必是隐藏资金来源的有效机制。
风险依然存在。
但这并不意味着零风险。
某些类型的行为值得关注：将平台用作临时转账账户；使用代理人；身份欺诈；协同投注；与投注者经济状况不符的交易；以及与操纵体育比赛有关的情况。
因此，运营商内部健全的反洗钱（AML）体系不仅仅是监管官僚机构。
她至关重要。
但或许有必要更好地了解它的功能。
受监管的博彩网站不仅是一个潜在的薄弱环节，也是一个全新的观察点。
银行可能会问：
这些钱从哪里来，又到哪里去了？
运营商补充道：
客户在平台上使用这笔钱做了什么？
这种组合显著提高了识别可疑行为的能力。
监管将数据转化为控制。
巴西模式还要求维护投注者及其交易数据，并向 SPA 提交标准化信息。
这使我们能够重构一条与“追踪资金流向”原则极其相关的链条：
谁打赌了 → 这些钱是从哪里来的？ → 你存了多少钱？ → 你打赌赌的是什么？ → 它移动了多少？ → 你赢了还是输了？ → 他提取了多少资金？ → 资源返回到哪里？
巴西联邦审计法院在分析该行业的洗钱预防工作时，承认存在健全的监管框架，但也指出需要加强国家监测和利用这些数据的能力。
这一点很重要。
下一阶段的监管可能不仅仅取决于创造新的义务，还取决于将大量现有信息转化为情报的能力，整合运营商、SPA、COAF、中央银行、联邦税务局和刑事检控机构。
最大的挑战在于监管市场之外。
所有这些架构都有一个基本条件：投注必须在受监管的环境中进行。
当消费者使用非法平台时，无法保证 KYC（了解你的客户）、账户所有权、信息存储、监控、可疑交易报告、SPA（单一平台管理员）监管或国家对系统的访问。
因此，打击非法市场不仅仅是竞争或税收的问题。
这也是一项防止洗钱的公共政策。
受监管市场的参与度越高，在已识别、受监控和可追踪的环境中进行的投注份额就越大。
反之，过度削弱合法市场并鼓励消费者转向秘密平台的措施可能会产生意想不到的后果：降低国家追踪资金流向的能力。
监管并不能消除风险，它只是让风险显现出来。
任何重要的经济活动都不可能完全排除洗钱风险。金融体系不能，房地产市场不能，博彩业也不能。
因此，正确的问题并非仅仅是：
“通过赌博洗钱是否可行？”
犯罪分子会试图利用经济的各个领域。
最重要的问题是：
“在什么环境下，国家最能有效地识别、追踪和调查这些企图？”
在合法平台上进行的投注，有投注者身份识别、关联的金融账户、投注历史记录、国家监控和监管，与在秘密平台上进行的投注之间存在着实质性的区别。
巴西的监管体系在构建这些壁垒方面值得肯定。
必须继续改进管控措施，加大对技术和情报的投入，并加强主管部门和运营者之间的整合。
但同样有必要消除或大幅减少非法市场所占据的空间。
因为归根结底，我们还是回到了引发这场反思的原则：
追查资金流向。
要追踪资金流向，首先要能够看到它。
巴西监管的最大优点之一或许就在于此：将固定赔率博彩活动转变为可识别、可监控、可追踪且受国家控制的活动。
(*) Waldir Marques Jr.在博彩和网络游戏行业从事机构和战略关系方面的工作。他目前是 Todos Querem Jogar 的关系总监，参与旨在促进机构发展、行业对话和加强巴西监管市场的各项举措。
