Indústria de jogos acompanhando de perto as eleições de terça-feira

Os americanos irão às urnas nesta terça-feira (8) para eleger membros da Câmara de Representantes e do Senado e vários cargos estaduais, mas também votarão em referendos sobre os mais diversos temas, como aborto, uso das armas de fogo, apostas esportivas e legalização de jogos de azar.

A indústria de jogos dos Estados Unidos estará em votação nesta terça, quando os americanos forem às urnas para decidir não apenas o controle do Congresso, mas também iniciativas de jogos de azar e líderes estaduais que decidirão questões de jogos.

A Truist Securities divulgou uma nota aos investidores esta semana destacando o impacto potencial da eleição na indústria de jogos, conforme discutido pelo consultor de jogos, Brendan Bussmann, sócio-gerente da B Global.

Nos jogos deste ano, a “grande enchilada”, como certa vez proclamada na política eleitoral nacional pelo ex-presidente Richard Nixon, é a Califórnia.

Com quase US$ 500 milhões gastos, a medida de votação mais cara na história das disputas eleitorais, o analista da Truist, Barry Jonas, disse que as pesquisas estão sugerindo que nem a Proposta 26 nem a 27 serão aprovadas amanhã. A Prop 26 legalizaria as apostas esportivas de varejo em cassinos tribais e pistas de cavalos. A Prop 27 permitiria apostas esportivas móveis operadas por empresas de jogos comerciais de fora do estado.

“A B Global observou que, caso essas duas medidas fossem rejeitadas, levaria potencialmente um tempo significativo para que o sentimento dos eleitores se recuperasse após o tom extremamente negativo dos anúncios políticos durante esta campanha”, disse Jonas.

As mensagens dos anúncios anti-Prop 27 “apresentaram uma retórica altamente prejudicial sobre o efeito prejudicial dos jogos para dispositivos móveis sobre os consumidores”, que a B Global acredita que provavelmente exigiria um esforço coordenado entre tribos e operadores comerciais para superar em uma tentativa subsequente de obter medidas interativas aprovadas no estado, disse Jonas. “Senhor. Bussmann acredita que, se ambas as iniciativas forem rejeitadas, pode levar até 2026 antes que outra iniciativa tenha chance de ser bem-sucedida”.

No Missouri, a B Global observou que, com as apostas esportivas do Kansas tendo um bom começo, esse estado está colhendo os benefícios do Missouri não ter apostas esportivas, especialmente na área metropolitana de Kansas City.

Embora o debate para o lançamento de apostas esportivas online esteja em andamento no Legislativo do Missouri desde a revogação da PASPA em 2018, uma discussão simultânea sobre terminais de vídeo jogo se tornou parte do debate nos últimos dois anos. Bussman acredita que o senador do estado de Missouri Denny Hoskins se tornou o ponto central em ambas as questões; Hoskins quer ver uma resolução sobre os terminais de vídeo jogo antes que qualquer movimento para apostas esportivas online possa ocorrer.

Em Oklahoma, a B Global observou que o resultado da corrida para governador será crítico para as perspectivas futuras de jogos, já que o governador Kevin Stitt se defende de um desafiante com pesquisas indicando uma corrida acirrada. Bussmann destacou que, embora o governador Stitt seja um membro tribal, ele já processou tribos estaduais por acordos de jogos existentes.

“A relação relativamente antagônica entre as tribos e o governador Stitt torna a eleição do governador a eleição mais crítica para Oklahoma no curto prazo”, escreveu Jonas. “As tribos gostariam de uma mudança no gabinete do governador, o que provavelmente também seria um requisito para mover a agulha nas apostas esportivas em Oklahoma. Além disso, procure alguma forma de jogo de algumas das tribos à medida que as coisas continuam a se modernizar com os jogos em Oklahoma.”

A B Global observou que Minnesota é um “tiro de alerta da Califórnia”. A situação na Terra dos 10.000 Lagos “reflete um pouco o clima atual da Califórnia, embora em menor escala”. Onze tribos de Minnesota se consideram as guardiãs do jogo e continua a haver conversas sobre a melhor forma de proceder com as apostas esportivas, disse Jonas.

“Enquanto a Califórnia tem mais de 60 tribos para obter consenso, a situação de Minnesota se torna teoricamente mais fácil, mas as partes interessadas externas, incluindo as guias eletrônicas, querem um pedaço do bolo”, disse Jonas. “A B Global acredita que as operadoras que desejam acesso ao mercado seriam mais bem atendidas esperando e trabalhando com as tribos, para não repetir o enigma da Califórnia.”

Bussmann observou a posição de Kentucky como cercada por estados que aprovaram apostas esportivas online, transferindo apostas esportivas locais e outras receitas de jogos para seus vizinhos. Com a legislatura estadual aprovando e esclarecendo uma lei legalizando máquinas de corrida históricas na última sessão, Kentucky se tornou o rei indiscutível das apostas pari-mutuel. Bussmann observou que, após o sucesso das máquinas HHR, a próxima prioridade para o estado deve ser as apostas esportivas. No entanto, ele advertiu que este é um dos poucos estados onde uma abordagem bipartidária não funcionou.

“Embora Kentucky tenha flertado com jogos de cassino no passado, há muito mais que eles poderiam fazer, embora ainda não tenha sido determinado se eles darão o próximo passo”, disse Jonas.

No Distrito de Columbia, a B Global observou que a decepção com as apostas esportivas continua; pressão adicional virá das apostas esportivas online de Maryland, potencialmente lançadas antes do final do ano. Isso está fazendo com que a Câmara Municipal de DC comece a procurar maneiras de reformar o processo. Desde o início, a DC Lottery tem sido a operadora incumbente em um processo controverso que incluiu um estudo, um contrato sem licitação e a renúncia do diretor executivo da loteria.

Quanto ao iGaming, a B Global observou que, após os bloqueios da Covid, havia uma expectativa de que as legislaturas estaduais apressassem a legalização de jogos interativos, particularmente iGaming, para aliviar orçamentos restritos. O apoio inesperado do governo federal reduziu um pouco a pressão sobre os orçamentos estaduais, mitigando parte da urgência de gerar novos fluxos de receita.

“Senhor. Bussmann observa que, uma vez que os relatórios orçamentários e as projeções de receitas comecem a chegar à medida que os estados iniciam o processo orçamentário em 2023, pode haver oportunidades nos estados que gastaram toda a verba do governo federal em um ano”, disse Jonas.

Bussmann também observou que operadoras experientes e qualificadas eram as melhores administradoras de igaming, graças à sua capacidade de entender melhor o mercado e criar sinergias entre as plataformas terrestres e móveis. A B Global enfatizou que os estados precisam entender que as taxas de impostos são importantes e os estados com impostos baixos podem proporcionar um melhor retorno sobre o investimento e inovação, em contraponto ao recente lançamento de apostas esportivas online em Nova York (com sua alíquota de 51%), onde algumas operadoras afirmam que pode levar uma década ou mais para recuperar seu investimento inicial. A B Global observou que essas lições precisam ser aprendidas pelos políticos para impulsionar paradigmas regulatórios e tributários mais ponderados, à medida que novos estados procuram potencialmente lançar.

Outros estados que podem estar no horizonte para jogos em 2023 incluem Indiana e Iowa, disse Jonas.

A B Global destacou a eleição da próxima semana na Geórgia como uma configuração importante para instalar a legislatura certa para aprovar futuras medidas pró-jogos, bem como um governador de apoio. As pesquisas atuais indicam que o apoio dos eleitores aos jogos de cassino fica em torno de 60% e o apoio às apostas esportivas na faixa de 45%; assim, a questão de fundir os dois em uma única iniciativa de votação permanece em aberto.

Bussmann disse que a eleição presidencial em 2024 seria o melhor caminho de qualquer maneira, já que a participação dos eleitores aumentará bastante dos moderados. Com o jogo visto mais como uma questão centrista do que partidária, a B Global acredita que isso pode aumentar a probabilidade de uma iniciativa de votação ser aprovada.

A B Global observa que o governador do Texas, Greg Abbott, mostrou alguma abertura para discutir jogos em 2023. No entanto, semelhante à Geórgia, várias partes interessadas no Texas incluem operadores, equipes esportivas, tribos nativas, pistas de corrida e outros grupos que dificultam o consenso em uma proposta.

Com a reunião do Legislativo do Texas apenas em anos ímpares, a próxima proposta terá que ser feita em 2023 ou será adiada por mais dois anos. A B Global observou que, ao separar as questões de apostas esportivas e jogos, um ou ambos teriam uma chance melhor de passar.

Bussmann também destacou os esforços sérios de alguns operadores de jogos no Texas, empregando uma equipe significativa de lobistas para que os legisladores avancem.

Na Flórida, a B Global informou que o melhor curso de ação é ver o que os tribunais decidem sobre um caso existente no que se refere ao pacto tribal aprovado em 2021. Os Seminoles têm quase o monopólio dos jogos da Flórida, portanto, estranhos ao mercado “provavelmente tentaremos descobrir outras maneiras de levar isso aos eleitores, como vimos com as duas iniciativas que tentaram entrar nas urnas este ano”, disse Jonas. “Senhor. Bussman observou que os Seminoles vão lutar contra quaisquer medidas que possam comprometer sua posição e que parece improvável que um acordo feliz para todos possa ser encontrado, dada a atual posição dominante dos Seminoles no estado”.

Em Nova York, a B Global destacou que a oportunidade para as licenças de cassino no interior do estado dependerá de vários itens, mas é mais favorável do ponto de vista tributário do que o cenário de apostas esportivas online. O projeto de lei tem como ponto de partida um imposto de 25% sobre as receitas de slots e 10% sobre as mesas, embora os preços provavelmente subam a partir daí. “Espero que isso não crie um piso baseado na pontuação no próximo pedido de inscrição”, disse Jonas.

Bussmann observou que a taxa de licenciamento de US$ 500 milhões também é problemática, pois apenas aumentaria o custo de fazer negócios em Nova York e não criaria empregos ou investimentos específicos diretamente no projeto.

Enquanto os operadores históricos em Genting’s Resorts World e MGM Resorts’ Empire City parecem estar em uma posição forte para duas das licenças, a terceira licença já tem vários candidatos em potencial, incluindo a proposta de Times Square da Caesars Entertainment, Hudson Yards de Wynn, Hard Rock no Citi Field, e um operador ainda a ser nomeado em Coney Island.

A B Global observou que, embora haja vantagens significativas de visitação em ter um cassino no centro urbano, o processo geral de aprovação se torna mais oneroso pelo número de interessados.

Na Virgínia, a B Global observou que as máquinas baseadas em habilidades (SBM) estão atualmente no limbo. O SBM se tornou legal por um ano em 2020 após os esforços de alívio da Covid, mas uma proibição foi implementada imediatamente após a suspensão. Agora, vários processos judiciais de donos de lojas estão tentando derrubar a proibição para continuar o empreendimento altamente lucrativo. Bussmann destacou que a SBM continua a apresentar questões regulatórias e de proteção ao consumidor e existe em um ambiente legal pouco claro enquanto os tribunais analisam a questão.

A Virgínia também está progredindo em seus cassinos licenciados pelo estado, com quatro atualmente em construção e um local de Richmond ou Petersburgo preenchendo a quinta licença.

O braço de pesquisa legislativa da Virgínia, JLARC, divulgou recentemente um estudo de viabilidade que delineou os resultados potenciais da construção de um ou dois dos cassinos, observando que um cassino exclusivo de Richmond poderia gerar US$ 300 milhões em receita de jogos até 2028. (CDCGaming)